Ключевые моменты:
- SOL упал на 9,5% после ликвидации лонгов на сумму $30 миллионов.
- Медвежья дивергенция в CVD фьючерсов и повышенные ставки финансирования указывают на то, что сжатие длинных позиций спровоцировало коррекцию.
- Поддержка на уровне $180 и недавный золотой крест намекают на то, что бычий тренд все еще в силе.
Solana (SOL) упал на 9,5% в среду, опустившись с $205 до $186, что потенциально сформировало медвежью поглощающую модель на дневном графике. Закрытие ниже $190 ознаменует самое значительное дневное снижение с 3 марта, когда SOL упал более чем на 20%.
Фьючерсы SOL столкнулись с резкой коррекцией после ликвидации лонгов на сумму $30 миллионов, после того как открытый интерес (OI) достиг исторического максимума в $12 миллиардов. Несмотря на то, что цена все еще на 36% ниже исторического максимума, повышенный OI указывает на то, что трейдеры могут сворачивать длинные позиции и фиксировать прибыль.
Несколько ключевых ончейн-индикаторов намекали на коррекцию. Чистый объем заявок стал ориентированным на продажи, показывая, что более агрессивные сделки заключались со стороны продавцов. Этот сдвиг был подкреплен падением совокупного кумулятивного объема (CVD) спота, который отслеживает, кто активнее - покупатели или продавцы, сигнализируя о том, что держатели, вероятно, зафиксировали прибыль около уровня $200.
Интересно, что совокупный CVD фьючерсов устойчиво снижался даже при росте цен, что говорит о том, что продавцы фьючерсов постепенно увеличивали свои позиции, что является медвежьей дивергенцией, предшествовавшей падению.
Кроме того, ставки финансирования достигли самого высокого уровня за последний квартал, что указывает на переполненность длинными позициями. Высокий уровень финансирования и OI создали идеальную предпосылку для сжатия длинных позиций, вынуждая излишне кредитованных трейдеров выходить из позиций под давлением.
Стоит ли покупать SOL на откате?
Несмотря на внезапное падение SOL на 9%, оно следует за существенным ростом на 56% за последние 30 дней. Такой откат часто является здоровой перезагрузкой, особенно после агрессивного восходящего импульса. Технически дневной график остается конструктивным, при этом уровень $180 становится ключевой поддержкой для продолжения бычьего тренда.
SOL подтвердил пробой структуры восходящего тренда (BOS) в начале этой недели, вернув уровень $180, что ознаменовало первое крупное изменение бычьего тренда на дневном таймфрейме с ноября 2024 года. Этот BOS также вызвал золотой крест между 50-дневной и 200-дневной экспоненциальными скользящими средними (EMA), классическим бычьим сигналом. В последний раз, когда SOL увидел такое пересечение, цена выросла более чем на 730% в период с октября 2023 года по март 2024 года.
Положительная реакция цены и удержание поддержки около $180 усилят бычий импульс. Однако, если не защитить этот уровень, это может открыть дверь для более глубокой коррекции к зоне $168–$157. Этот диапазон соответствует как ежедневному справедливому ценовому разрыву (fair value gap), зоне предыдущего рыночного дисбаланса, так и уровням коррекции Фибоначчи 0,5–0,618, которые часто считаются высоковероятной областью технического ретеста.
Эта статья не содержит инвестиционных советов или рекомендаций. Каждая инвестиция и торговое решение связаны с риском, и читатели должны проводить собственные исследования при принятии решения.
